集合全球投資大咖的「F13」報告出爐，以炒股聞名的「金融巨鱷」索羅斯，意外大買美國投資級債，引發市場關注。根據F13報告，索羅斯的投資公司在上一季買入代號「LQD」的iShares iBoxx美元投資級債ETF，這是全球規模最大的投資級債ETF，截至三月六日規模超過335.9億美元(約台幣1.03兆元)。
2023年可謂是固定收益資產的投資契機，急速的升息刺激殖利率攀高，投資級債與非投資級債殖利率各攀向6%、10%，美國二年期與十年期公債殖利率也一度升至4.5%及4%以上。
此外，價格重跌後的進場甜蜜點浮現，以投資等級債為例，指數平均價格在2020年夏天觸及117的相對高峰，去年十月卻一口氣大幅滑落至84，提供投資人進場企業債市的大好機會。
有專家指出，LQD投資所有天期和信評的美元投資級債，適合看好債市的投資人參與行情，台股當中也有許多標榜投資級債的債券ETF，績效走勢同步海外債券ETF，投資人想搭債市順風車，不必捨近求遠就能參與。
富蘭克林坦伯頓穩定月收益基金經理人愛德華．波克表示，看好債券資產前景的同時，也持續在股票資產發掘潛力之星，儘管整體史坦普500企業盈餘預估值遭到下調，仍有部分公司表現強韌，有望撐過經濟趨緩甚至下行的考驗，從中鎖定具營運效率和利潤率的企業標的，審慎靈活的投資策略將有助於應對通膨、貨幣緊縮與潛在經濟減速的環境。
雙重投資優勢
近期全球富豪、大咖買債的消息不斷，國內投資級債ETF在壽險、散戶積極布局下，規模表現也大幅成長。
元大投信指出，現階段投資級債具備雙重投資優勢，首先是媲美高股息的高債息，例如BBB級美元公司債近期的殖利率達到5.8%(彭博美國20+年期BBB公司債流動性指數)，直追台股的股息率。其次，多數投資級債經過去年美國暴力升息，債券價格已跌到十年低點，在美國升息有望步入尾聲下，未來債券反彈的空間值得期待。
彭博資訊統計，過去四次美國升息尾聲階段，進場布局投資級債，都有亮眼的回報。以美國聯準會(Fed)最後一次升息前一個月為進場點，後一季平均報酬率為5.1%，後半年平均報酬率8.4%，期間最高的報酬率達13%。(資料時間：1995/1/2-2019/6/17)
債券型基金淨流入高於股票基金
元大投信表示，今年以來，資金流向也有利債市表現。研究機構EPFR Global統計至三月一日為止，全球債券型基金今年淨流入的金額達845億美元，遠勝國際型股票基金的229億美元，而債券型基金又以投資級債券基金淨流入694億美元領先，高於非投資級及新興債券基金。
元大投資級公司債ETF鎖定全球BBB等級企業債，七成以上的債券標的由S&P 500成分股公司發行，ETF債券殖利率相較於更高評級的投資等級債ETF，有更高收益率優勢，適合想兼顧債券品質及收益的投資人布局。
富蘭克林坦伯頓穩定月收益基金採取靈活、市場導向的投資策略，不拘泥固定的資產配比，協助投資人度過疫情及地緣政治不安等考驗，基金經理團隊操盤具備四大優勢，一是「彈性」，精準掌握市場脈動，時時保持資產配置最佳狀態；二是「分散」，廣泛持有各類資產、產業，降低相關性與波動；三是「多元」，運用多元工具及策略，包含聚焦於高股利、股利成長等普通股，增持特別股、掩護性買權及各類債券等，追求穩定與有持續性的最佳收益機會；四是「豐富」，富蘭克林收益策略管理團隊擁有六十年的實際操盤經驗，管理的總資產規模高達820億美元(截至2022年底)。
