日本央行對未來升息態度改口，激勵亞洲股市普遍反彈，除日股延續反彈走勢外，台股也出現連續2天大漲7.38%，投信法人認為，台股8/5上市融資大減180億後，8/6再大減163億，融資額已降至3,000億以下，且多數個股價格自高檔已回跌近30%左右，短線台股醞釀反彈，大跌後8月台股行情膠著，建議投資人如果台股上沖下洗表現跌怕了，不如改「選ETF不選股」，尋找優質ETF作低檔佈局機會。
根據CMoney統計，近兩日上市櫃股反彈以來，漲勢強勁主要來自半導體權值股，包括聯發科、信驊、台積電等，漲幅分別達16.04%、15.36%、12.88%，明顯優於加權股價指數的7.38%，若鎖定台股ETF，成分股涵蓋台積電、聯發科兩大權值股的高科積含量ETF(見下圖)，不論是半導體型、科技型或市值型，連續兩天ETF股價上漲幅度也超過7.6%以上，明顯打敗大盤表現。
▲ 高科積含量ETF連兩日股價表現(資料來源：臺灣集中保管結算所，CMoney，受益人數統計至2024/8/2，績效單位：含息報酬率%，截至2024/8/7)
新光投信表示，日本央行上周升息，並暗示進一步緊縮貨幣政策，造成全球套利資金撤出，引發全球股災，不過日央行已暗示，若金融和資本市場不穩定就不會升息，日本升息計劃將暫時擱置，日圓匯率先止升回穩，日股及台股出現兩天反彈，預估台股這波去槓桿後，下波資金選股重點，將鎖定基本面佳的大型權值股上。
新光臺灣半導體30 ETF(00904)經理人詹佳峯表示，連續兩日半導體重量級權值股股價表現強勢，以IC設計權王聯發科來說，8/5股價被砍至981元，但8/7股價又強彈到1150元作收，由於聯發科受惠AI智慧手機和AI PC外，也透過與安謀(ARM)和輝達(NVIDIA)合作，未來雲端ASIC(特殊應用IC)市場不斷成長，聯發科鎖定雲端CPU與加速器商機仍前景亮麗。
另外，台積電方面，公司具有全球AI晶片獨家供應商地位，未來業績成長動能來自HPC(高效能運算)、N5、N3製程和CoWoS，挹注營收貢獻上揚，根據券商法人報告預估，台積電今年每股純益(EPS)將在40元上下、2025年預估50元、2026年上看60元，以歷史長期平均本益比20倍預估，台積電股價中長線仍大有可為。
目前上市櫃公司陸續公布7月營收，除聯發科、台積電兩家產業前景亮麗，產品搭上AI趨勢題材，扮演AI領頭羊外，其他半導體次產業權值股，包括聯電、日月光、瑞昱等，第2季營收獲利及下半年業績展望不俗，雖然全球半導體產業復甦，受到地緣政治影響比預期要慢一些，但逆風僅是短期現象，從半導體下游IC通路商預估，2025年各類晶片均會有所成長，預估未來幾年半導體不含記憶體的市場複合成長率可達8.2%，成長動能持續看好。
新光投信建議，8月半年報主導個股多空，9月降息有譜，第三季台股通常表現較震盪，預估今年11月美國總統大選過後，全球半導體產業仍維持景氣擴張周期，第三季跌深的半導體股價，第四季仍有望恢復有基之彈，建議投資人仍可逢ETF股價回檔加碼高科積含量ETF，或定期定額持續投資半導體ETF，掌握AI半導體成長大趨勢，累積資本利得報酬。
